По наблюдениям Нацбанка, в августе в стране сохранилась тенденция дедолларизации кредитов, однако на депозитном рынке долларизация, наоборот, увеличилась за счёт роста валютных вкладов «одного БВУ». «Курсив» изучил банковскую отчетность, чтобы понять, какого неназванного игрока имел в виду макрорегулятор.

Совокупные активы банковского сектора в августе выросли на 2,95%, или почти на 1,2 трлн тенге (до 41,5 трлн). Августовский рост оказался самым высоким в этом году, если учесть фактор валютной переоценки. В феврале и июне активы номинально росли быстрее (на 3,3 и 5,7% соответственно), однако ключевой причиной этой динамики было резкое ослабление тенге (на 14,2% в феврале и на 13,4% в июне). В августе биржевой курс нацвалюты укрепился на 1% (с 477,1 до 472,2 тенге за доллар), таким образом, августовский рост активов произошел на фоне «бумажного» снижения стоимости их валютной составляющей.

Выживший

Впрочем, высокие августовские темпы не являются следствием какого-то бурного оживления деловой активности в стране (которого и не следовало ожидать в сезон массовых отпусков). Основным драйвером роста стал единственный игрок – Сбербанк, чьи активы после семи месяцев падения в августе увеличились сразу на 736 млрд тенге (до 2,6 трлн), или на 39% за месяц. Доля Сбера в совокупном августовском приросте активов составила 62%.

Частичное восстановление Сбера объясняется масштабным притоком ликвидности от корпоративных клиентов: в августе объём средств юрлиц в этом банке вырос на 678 млрд тенге. Для сравнения: по итогам июля остатки на счетах бизнес-клиентов в Сбере составляли всего 67 млрд тенге. Возможно, августовский приток обеспечил новый акционер в лице холдинга «Байтерек» и его дочерних компаний. В результате Сбер за последний отчетный месяц поднялся на две строчки в топе крупнейших банков страны (до шестого места по размеру активов, хотя начинал год вторым), опередив Jusan (2,5 трлн тенге) и Евразийский (2 трлн) и вплотную приблизившись к Forte (2,8 трлн).

Сделка между российским Сбербанком и «Байтереком», по официальным сообщениям, была закрыта 1 сентября, её сумма не разглашается. 14 сентября новоиспеченная «дочка» «Байтерека» прошла перерегистрацию и была переименована в Bereke Bank. 20 сентября регулятор выдал банку новую лицензию в связи с ребрендингом. Как сказано в пресс-релизе, который «Байтерек» выпустил по итогам сделки, она была совершена «на взаимно приемлемых финансовых условиях» и позволит банку «возобновить в полном объёме активные операции, привлечение депозитов, проведение платежей, а также продолжить развитие продуктов и услуг для населения и бизнеса».

Невыживший

Второй результат по наращиванию активов в августе показал БЦК (+159 млрд тенге за месяц). 8 сентября банк сообщил, что завершил интеграцию с Eco Center Bank (бывшая дочерняя Альфа, которую БЦК купил в начале мая). 5 сентября акционеры двух организаций утвердили акт о передаче БЦК всего имущества, прав и обязанностей бывшей Альфы. Таким образом, на сегодня в банковском секторе страны остался 21 игрок, из них 13 универсальных, в том числе два специализированных розничных. Из трёх российских «дочек» на рынке продолжает оперировать ВТБ (в той мере, в какой ему это позволяют санкции), как институт сохранился Сбер, а вот от Альфы (которая проработала в Казахстане почти 30 лет) остались одни воспоминания. Что касается поглотившего Альфу БЦК, то в начале года он занимал седьмое место в секторе по объёму активов, однако уже по итогам июля поднялся на третью строчку и укрепился на ней по итогам августа.
Ещё двум банкам в августе удалось нарастить активы на сумму более 100 млрд тенге: Bank
RBK (+120 млрд за месяц) и Freedom Bank (+106 млрд). Двум универсальным игрокам покорилась планка в 50 млрд тенге: Евразийский (+66 млрд) и Халык (+50 млрд). Немного недотянул до неё Хоум Кредит (+47 млрд).

Среди участников AQR отрицательную динамику в августе продемонстрировали Forte
(–47 млрд тенге за месяц) и Jusan (–24 млрд). Также в минус ушли иностранные Ситибанк
(–51 млрд), ТПБ Китая (–51 млрд) и Банк Китая (–34 млрд).

За весь отчетный период (январь – август) совокупные активы сектора выросли на 10,4%, или на 3,9 трлн тенге. Лидерами по приросту являются Халык (+1,7 трлн) и БЦК (+1,3 трлн). Их ближайшими конкурентами выступают Kaspi (+794 млрд) и Евразийский (+622 млрд). Свое­образный третий эшелон, если ограничиться универсальными банками, сформировали Bank RBK (+382 млрд), Freedom (+344 млрд), Forte (+300 млрд) и Алтын (+293 млрд). За ними следует Хоум Кредит (+135 млрд), которому в августе тоже была переоформлена лицензия в связи со сменой названия (с ДБ АО «Хоум Кредит энд Финанс Банк» на АО «Home Credit Bank»). Минимальный прирост демонстрирует Нурбанк (+14 млрд).

В относительном выражении быстрее всех растут Freedom (+86%) и БЦК (+63%). У крупнейших (и потому обладающих самой высокой стартовой базой) Халыка и Kaspi активы за восемь месяцев увеличились на 15 и 22% соответственно.

Шесть игроков за период с начала года допустили снижение активов, в том числе три не находящихся под санкциями. В эту тройку вошли крохотные исламские Al Hilal (–3,1 млрд тенге) и Заман (–1,4 млрд), компанию которым в списке аутсайдеров составил Jusan (–103 млрд).

Кредиты: динамика

Ссудный портфель сектора (включая обратное РЕПО и межбанковские займы) в августе вырос на 246 млрд тенге, а с начала года – на 1,6 трлн тенге (до 21,8 трлн), или на 7,9%. Без учета РЕПО рост был существенно выше и составил 12,3% за восемь месяцев.

По данным Нацбанка, объём кредитов юрлицам за август уменьшился на 0,5% «на фоне снижения общей деловой активности и сокращения кредитной активности дочерних российских банков». Однако без учета подсанкционных игроков, уточняет макрорегулятор, совокупный корпоративный портфель вырос на 0,1% и при этом стал менее долларизованным (объём тенговых займов за месяц увеличился на 0,8%, а валютных – снизился на 2,3%). Что касается розничных кредитов, то они, по информации Нацбанка, в августе выросли на 2,9% «в условиях сохранения высоких инфляционных ожиданий населения».

Лучшими по наращиванию ссудника в августе (здесь и далее – среди универсальных банков и без учета операций РЕПО) стали БЦК (+123 млрд тенге за месяц) и Kaspi (+115 млрд). Третью строчку занял Халык (+73 млрд). Скромнее, но достаточно прилично на общем фоне, подросли также Freedom (+25 млрд), Forte (+25 млрд), Евразийский (+23 млрд) и Bank RBK (+18 млрд). Наименее впечатляющую динамику продемонстрировали Хоум Кредит (+8,8 млрд), Нурбанк (+4,3 млрд), Алтын (+4,2 млрд) и Jusan (+0,9 млрд). У тройки банков, пострадавших из-за санкций, кредиты в августе продолжили снижаться: Eco Center (–73 млрд), Сбер (–62 млрд), ВТБ (–2,6 млрд).

За период с начала года максимального прироста портфеля добился Халык (+1,5 трлн тенге). Второй результат показал БЦК (+587 млрд). Далее расположились Kaspi (+368 млрд), Евразийский (+285 млрд) и Forte (+247 млрд). Планку в 100 млрд тенге прироста преодолели также Bank RBK (+145 млрд), Freedom (+129 млрд) и Jusan (+106 млрд). Наименьшую кредитную активность демонстрируют Хоум Кредит (+40 млрд), Алтын (+33 млрд) и Нурбанк (+17 млрд). Снижение кредитования произошло только у тройки подсанкционных игроков (см. инфографику).

Лидером по темпам прироста является Freedom, который начал год с низкой базы и за восемь месяцев смог увеличить ссудник с 17 млрд до 146 млрд тенге, или почти в 9 раз. В тройку самых быстрорастущих вошли также БЦК (+48%) и Евразийский (+40%). Помимо них высокую скорость демонстрируют Forte (+30%), Халык (+26%) и Bank RBK (+22%). Kaspi (+14,4%) пока отстает от более проворных конкурентов. В нижней части ренкинга расположились Алтын (+12,4%), Хоум Кредит (+10,7%) и Jusan (+10,4%), а место аутсайдера досталось Нурбанку (+7,5%).

Кредиты: качество

Безнадежная просрочка, которая росла с начала года на протяжении семи месяцев подряд, в августе снизилась на 41 млрд тенге, или на 5%. За весь отчетный период совокупный объём NPL (кредиты с просрочкой платежей свыше 90 дней) увеличился на 118 млрд тенге (с 669 млрд до 787 млрд), или на 17,6%. При этом доля NPL в совокупном ссуднике сохраняется на низком уровне (3,6% на 1 сентября), не вызывающем особых опасений.

Августовское снижение NPL было достигнуто в основном усилиями двух игроков – Сбера (–23 млрд тенге за месяц) и бывшей Альфы (–14 млрд). В случае со Сбером, как сообщили в банке, к погашению вернулся крупный корпоративный клиент, после того как его кредит был реструктурирован. Что касается Альфы, то здесь, скорее всего, большая часть NPL была списана, а меньшая перешла на баланс БЦК, где безнадежная просрочка выросла на 3,6 млрд тенге за месяц.

Самый высокий рост NPL в августе допустил Kaspi (+8 млрд тенге за месяц). За период с начала года у этого банка тоже худшая динамика в абсолютном выражении (+42 млрд), при этом доля NPL в портфеле Kaspi (4,85% на 1 сентября) хотя и превышает среднерыночную, но сам по себе данный показатель выглядит невысоким. В тройку антилидеров по абсолютному приросту NPL входят также Jusan (+34,5 млрд тенге с начала года) и Евразийский (+25,2 млрд). В относительном выражении худшее качество портфеля с точки зрения безнадежной просрочки демонстрирует Jusan, где доля NPL на 1 сентября составила 12%.

Средства клиентов

Средства физлиц в системе выросли в августе на 145 млрд тенге (+1% за месяц), а с начала года – на 788 млрд (+5,9%), притом что нацвалюта за восемь месяцев ослабела на 9,4%. Больше всего розничных вкладов в августе привлёк БЦК (+74 млрд тенге за месяц), и это были именно новые клиенты, а не вкладчики бывшей Альфы, где августовский отток составил всего 4 млрд тенге.

Помимо БЦК ещё четыре банка могут считать август удачным с точки зрения розничного фондирования: Kaspi (+41 млрд), Евразийский (+22 млрд), Forte (+22 млрд) и Freedom (+16 млрд). И наоборот, максимальные оттоки в августе произошли в Халыке (–27 млрд) и Bank RBK (–13 млрд).
За период с начала года лидерами по приросту средств физлиц являются Kaspi (+506 млрд тенге), БЦК (+435 млрд) и Халык (+360 млрд). Четвертым и последним банком, которому удалось привлечь свыше 100 млрд тенге на нетто-основе, стал Евразийский (+161 млрд). У пяти универсальных игроков по итогам восьми месяцев произошли розничные оттоки. В эту пятерку аутсайдеров вошли три подсанкционных банка, а также Нурбанк (–15 млрд тенге) и Jusan (–87 млрд).

Совокупные остатки на счетах юрлиц выросли с начала года на 1,45 трлн тенге (+11,5%), в том числе в августе – на 388 млрд (+2,9%). Как отмечалось выше, в Сбере чистый приток корпоративных вкладов в последнем отчетном месяце составил 678 млрд тенге. Таким образом, у остальных банков в августе произошел чистый совокупный отток в размере 290 млрд тенге. Сильнее всего в августе просел корпоративный портфель Халыка (–271 млрд тенге за месяц). Также значительные оттоки зафиксировали Kaspi (–92 млрд), ТПБ Китая (–63 млрд), Ситибанк (–44 млрд), Банк Китая (–44 млрд) и Forte (–39 млрд).

По данным Нацбанка, в целом объём депозитов резидентов (юрлиц и физлиц) в депозитных организациях РК увеличился за август на 0,8%, причём этот рост был целиком сформирован валютными притоками: валютные остатки за месяц выросли на 4,1% при сокращении тенговых на 1%.

«Валютные вклады выросли за счёт депозитов юрлиц, увеличение которых за август происходило на фоне значительного роста валютного депозитного портфеля одного банка, – говорится в обзоре Нацбанка. – Приток средств в валюте, сопровождаемый снижением тенговых вкладов, способствовал увеличению уровня долларизации на 1,1 п. п., до 36,5%. Без учета роста валютных депозитов одного банка долларизация вкладов в банковской системе составила 35,8%».

Августовские оттоки не помешали Халыку сохранить уверенное лидерство в секторе по приросту средств юрлиц с начала года (+1,1 трлн тенге). В тройку лучших по этому показателю входят также БЦК (+599 млрд) и Bank RBK (+334 млрд). И наоборот, аутсайдерами ренкинга являются Сбер (–842 млрд), бывшая Альфа (–434 млрд), ВТБ (–263 млрд), а также Jusan (–108 млрд), оттоки клиентских средств в котором не имеют никакого отношения к санкциям.