Без весеннего обострения. Как изменилась рыночная расстановка сил в банковском секторе в мае
В мае банковский сектор РК демонстрировал умеренный рост кредитного и депозитного портфелей. «Курсив» изучил, как изменилась рыночная расстановка сил внутри системы.
Активы
Как следует из ежемесячной отчетности Нацбанка, совокупные активы банков в мае увеличились на 1,2% (+531 млрд тенге), а за период с начала года рост составил 1,8% (+811 млрд тенге). В разрезе отдельных БВУ наибольшего роста активов в мае добились четыре игрока. Лидером месяца стал Freedom, выросший в размерах на 125 млрд тенге. Помимо него заметный прирост продемонстрировали Халык (+112 млрд тенге за месяц), Forte (+111 млрд) и корейский Шинхан (+91 млрд). Всего положительную динамику в мае показали 15 участников рынка.
Шесть банков в мае допустили снижение активов. С наибольшей просадкой столкнулся Евразийский (–113 млрд тенге за месяц). В тройку аутсайдеров вошли также Bank RBK (–51 млрд) и Алтын (–33 млрд). Ещё у трёх игроков активы сократились незначительно: турецкий КЗИ (–6,6 млрд), Нурбанк (–6,3 млрд), Al Hilal (–1,4 млрд).
Благодаря высокому майскому показателю Freedom поднялся на первое место в ренкинге БВУ по приросту активов в абсолютном выражении с начала года (+394 млрд тенге). За ним в списке лидеров расположились Шинхан (+358 млрд) и Kaspi (+328 млрд). Ещё двум игрокам удалось преодолеть планку прироста в 200 млрд тенге: Отбасы (+263 млрд) и Евразийский (+254 млрд). Замкнул шестерку лидеров БЦК (+133 млрд). Помимо вышеназванных организаций планка в 100 млрд тенге по итогам пяти месяцев не покорилась больше никому.
В относительном выражении намного быстрее всех растёт Шинхан (+283%) благодаря низкой стартовой базе и привлечению крупных вкладчиков из России. Двузначными темпами прибавляют Freedom (+31%), маленький китайский ICBC (+26%) и Евразийский (+11%).
Отрицательную динамику активов за период с начала года продемонстрировали 10 игроков, то есть практически половина сектора. Наибольшее снижение в абсолютном выражении произошло у Bank RBK (–331 млрд тенге). Более чем на 200 млрд тенге просели Jusan (–229 млрд) и Ситибанк (–205 млрд). На сумму свыше 100 млрд тенге сократились активы у дочернего Bank of China (–155 млрд) и Халыка (–138 млрд). В относительном выражении тройку аутсайдеров составляют Заман (–35% за 5 месяцев), Bank of China (–28%) и Bank RBK (–17%).
В топ-10 крупнейших банков РК за отчетный период произошло несколько изменений по сравнению с расстановкой на начало года. Верхние семь игроков (Халык, Kaspi, БЦК, Отбасы, Forte, Jusan и Евразийский) сохранили свои места. Bereke поднялся с девятой строчки на восьмую, Freedom – с 11-й на девятую. В обратном направлении проследовали Bank RBK, скатившийся с восьмой позиции в ренкинге на десятую, и Сити, который по итогам 2022 года замыкал топ-10, а на 1 июня 2023-го опустился на 11-е место.
Кредиты
Совокупный ссудник сектора (включая межбанковские займы и обратное РЕПО) в мае вырос на 1,5% (+368 млрд тенге), а с начала года – на 5,3% (+1,3 трлн тенге). По данным АРРФР, драйвером рынка выступают домохозяйства: кредиты физлицам за май увеличились на 2,4%, за 5 месяцев – на 8%, тогда как портфель юрлиц вырос на 0,2% и 2% соответственно. Заемные средства в мае подорожали: средневзвешенная ставка по тенговым розничным кредитам подросла с апрельских 19,7 до 19,8%, по корпоративным – с 18,2 до 19%.
Лидерами по приросту ссудника в мае (здесь и далее – без учета обратного РЕПО) стали БЦК (+88 млрд тенге за месяц) и Халык (+77 млрд). Приличную динамику по сравнению с конкурентами показали также Kaspi (+44 млрд), Freedom (+37 млрд) и Евразийский (+28 млрд).
За период с начала года наибольшего прироста портфеля в абсолютном выражении добился БЦК (+338 млрд тенге), причём показываемые им темпы наращивания кредитования тоже высоки (+16%). Второе место в ренкинге занимает Халык (+248 млрд тенге), но в относительном выражении он растёт медленнее рынка (3,1% против 5,3%). Далее расположились Евразийский (+171 млрд тенге), Kaspi (+170 млрд) и Freedom (+136 млрд), причём последний, если пренебречь ничтожными игроками, демонстрирует самые быстрые темпы прироста портфеля в секторе (+45%).
Шесть банков допустили снижение ссудника. Антилидером ренкинга стал Bank RBK (–34 млрд тенге за 5 месяцев). Также об отрицательной динамике отчитались Bereke (–14 млрд), Al Hilal (–8,6 млрд), КЗИ (–4,3 млрд), Нурбанк (–2,5 млрд) и Bank of China (–2,4 млрд).
Что касается качества портфеля, то безнадежная просрочка в секторе растёт на протяжении всех пяти месяцев. В мае её объём увеличился на 38 млрд тенге (+4,25% к апрелю), с начала года – на 112 млрд (+13,8%). Абсолютно худшую динамику NPL 90+ в мае показал БЦК, где объём необслуживаемых кредитов вырос сразу на 24 млрд тенге. Ещё у пяти игроков неработающий портфель подрос более чем на 1 млрд тенге: Евразийский (+5,4 млрд за месяц), Forte (+3,4 млрд), Bank RBK (+2,9 млрд), Kaspi (+1,9 млрд) и Хоум Кредит (+1,2 млрд).
За весь отчетный период больше всего выросла безнадежная просрочка в Халыке (+37 млрд тенге с начала года). Далее в списке антилидеров ренкинга следуют Kaspi (+21 млрд), БЦК (+15 млрд), Евразийский (+15 млрд) и Forte (+11 млрд). Доля NPL в совокупном ссуднике увеличилась с 3,36% на 1 января до 3,63% на 1 июня. Наибольший уровень NPL продолжает оставаться у Jusan (10,2%), но за прошедшие 5 месяцев банку удалось улучшить этот показатель на 1,2 п. п.
Как полагают в S&P, в целом доля проблемных кредитов (займы Стадии 3 согласно МСФО) в банковском секторе РК по итогам текущего года составит около 9%, уменьшившись в два раза относительно 2020 года. В 2022-м банки потратили на провизирование около 2% от совокупного ссудника, что «ниже ранее ожидавшегося нами показателя 3,0–3,5% благодаря более быстрому восстановлению экономики и мерам банков по расчистке балансов», пишут аналитики агентства. По прогнозу S&P, в 2023–2024 годах расходы банков на формирование резервов по ОКУ сократятся до 1,5–1,7%, что «существенно ниже среднего исторического значения».
«Проблемные кредиты, выданные в прошлые годы, в значительной степени обеспечены резервами. На конец 2022 года задолженность домохозяйств и корпораций составляла 13% ВВП у каждой категории заемщиков, что является умеренным уровнем в сравнении с показателями сопоставимых стран. Мы ожидаем, что объём банковского кредитования в 2023 году возрастет примерно на 15–17% за счёт сохранения спроса на потребительские ссуды», – говорится в свежем обзоре S&P (опубликован в конце июня).
Обязательства
Динамика размещённых в банках клиентских средств в этом году формируется на фоне укрепления тенге к доллару (на 1,2% за май и на 3,1% с начала года). Розничные остатки растут скромно: в мае они совокупно увеличились на 0,9% (+157 млрд тенге), за 5 месяцев – на 2,8% (+468 млрд). Что касается вкладов юрлиц, то в мае они выросли на 1,1% (+148 млрд тенге), но по итогам всего отчетного периода просели на 5,1% (–745 млрд).
В мае лидером по притоку розничных средств стал Kaspi (+59 млрд тенге за месяц). В тройку лучших вошли также Forte (+28 млрд) и Freedom (+26 млрд). Наоборот, номинальные (без учета влияния курсовой переоценки) нетто-оттоки произошли только у Алтына (–13 млрд) и Bank RBK (–10 млрд).
За период с начала года лучшая динамика также принадлежит Kaspi (+320 млрд тенге), за которым с заметным отставанием идут Отбасы (+126 млрд) и Freedom (+115 млрд). Только этой тройке удалось покорить планку в 100 млрд тенге по приросту вкладов домохозяйств. В относительном выражении быстрее всех растут ВТБ (+60%, но с очень низкой базы), Freedom (+37%) и Bereke (+27%).
Семь банков столкнулись с розничными оттоками. Наибольшую номинальную просадку демонстрирует Халык (–208 млрд тенге с начала года). У Jusan снижение составило 32 млрд тенге, у Bank RBK – 25 млрд. Остальные игроки просели менее чем на 10 млрд тенге.
В сегменте корпоративных вкладов максимальных притоков в мае добились Ситибанк (+99 млрд тенге за месяц) и Шинхан (+82 млрд). Среди отечественных игроков больше всех прибавил Bank RBK (+45 млрд). Снижение средств юрлиц произошло у десяти банков, а максимальным оттокам подвергся Kaspi (–122 млрд).
По итогам пяти месяцев явным лидером по привлечению бизнес-вкладов является корейский Шинхан (+356 млрд тенге с начала года). Как ранее писал «Курсив» (материал «Красота среди гребущих» в №16 от 04.05.2023), этот приток обеспечили два крупных клиента из РФ: «Киа» и «Хендэ Мотор».
Первоначально дистрибьюторы корейских автомобилей хотели разместить в Шинхане 400 млрд тенге, позднее сумму подняли до 520 млрд. Таким образом, теоретически портфель Шинхана может вырасти ещё примерно на 170 млрд тенге.
Остальные банки пока сильно отстают от Шинхана в ренкинге привлечения корпоративных вкладов. Более того, в секторе насчитывается лишь шесть игроков, добившихся притоков по счетам компаний: помимо Шинхана это БЦК (+60 млрд тенге), китайский ICBC (+36 млрд), государственный Отбасы (+12 млрд), турецкий КЗИ (+9 млрд) и подсанкционный ВТБ (+3 млрд).
Антилидером данного ренкинга является Bank RBK, откуда бизнес-клиенты с начала года забрали 293 млрд тенге на нетто-основе. С серьёзной просадкой портфеля столкнулись также Jusan (–178 млрд), Kaspi (–124 млрд) и Сити (–100 млрд). В Халыке средства юрлиц номинально снизились сильнее (–196 млрд), но в относительном выражении портфель уменьшился лишь на 3,8%. Для сравнения: в Bank RBK корпоративные остатки сократились на 33%, в Jusan – на 21%.
